12 月 21-22 日全色网导航，以"高质地发展的收场旅途与金融支握"为主题的中国金钱责罚 50 东谈主论坛 2024 年会在京召开。中银答允总裁宋福宁在"穿越波动：老龄化趋势下的金钱责罚转型与客户追随"圆桌论坛上作东题演讲。

宋福宁指出，东谈主口老龄化使金钱责罚需求加多，但也面对低利率下资产收益和用度下跌等挑战。答允公司应坚握以东谈主民为中心，策画隆重收益家具。资产建树干事于国度计谋，围绕高质地发展而伸开；并鼓舞资产建树多元化，加强跨境投资才调确立。在客户追随方面全色网导航，要善于愚弄科技了解多元化养老需求，领略长久投资理念，有温度、有深度地栽种风险意志。

求是

一、东谈主口老龄化带来的机遇与挑战全色网导航

东谈主口老龄化是经济发展历程中的一个客不雅欢喜。自党的十八大以来，我国的经济实力显贵提高。到 2023 年，我国的经济总量已占专家的 18%，居世界第二位，握续的经济增长带来了物资生计和精神生计的显贵提高。左证数据线路，2020 年我国住户的平均寿命为 78 岁，荒芜好意思国同期水平。物资生计和精神生流水平的提高也使得老龄化成为一个不成忽视的大趋势，这为金钱责罚行业带来了新的机遇和挑战。

一方面，东谈主口老龄化导致金钱责罚需求的加多。老龄化趋势下，养老第三撑握发展远景广袤。9 月落地的蔓延退休政策，以及 12 月 16 日推崇实施到天下的个东谈主待业金轨制，齐将促进金钱责罚行业的范畴提高。同期，高质地发展、乡村振兴和共同富裕等要紧计谋的实施也将扩大中等收入群体，推动金钱责罚需求的增长。

从一些发达国度的历史来看，养老需乞降住户金钱责罚需求共同组成了金钱责罚行业茂密发展的能源。好意思国的个东谈主退休金账户中的共同基金范畴达到了 43%，占共同基金总范畴的比例为 22%，部分西方发达国度待业金的入市带来了长久资金，为变成"大慢牛"提供了条目。

另一方面，东谈主口老龄化经常伴跟着低利率的市集环境。对境外市集的接洽线路，十年期国债收益率最高点一般出目下 65 岁以上东谈主口比例达到 12% 时，2023 年我国 65 岁以上东谈主口比例为 15.4%，而刻下我国十年期国债收益率已降至 2% 以内。我国的金钱责罚行业，十分答允行业的资产建树，又以固定收益类资产为主，在资产收益下跌的同期，还需要干事于老龄化的需求，这关于答允公司薄情了更高的要求。

二、冒失阵势

转型发展方面，一是坚握以东谈主民为中心的发展理念。家具策画和投资策略应以稳为主，在均衡收益性、流动性和安全性的同期，兴隆千般性需求。二是资产建树上围绕高质地发展而伸开。答允公司应跟班我国经济转型，加大服求实体经济力度、加大计谋性领域投资，共享国度发展带来的红利。三是资产建树的多元化。在专家化布景下，境外投资才调确立至关要紧。答允公司需要提高跨境投资才调，进行多元化资产建树。

客户追随方面，一是了解多元化养老需求。用好大数据、东谈主工智能和数据资产，深刻分析不同东谈主群的风险偏好和投资需求，策画出恰当的家具。二是领略长久投资理念。养老家具自身具有长久属性，需要握续领略长久投资理念，匡助客户树矗立确的投资不雅念。三是介意风险意志的栽种。在风险意志的栽种上，不仅要有温度，还要有深度。